ما هي العقود الفورية، كيف يتم تداولها؟ دليل شامل
تعتبر العقود الفورية من الأدوات المالية الأساسية التي تلعب دوراً محورياً في أسواق التداول العالمية. تتميز هذه العقود بسرعة التنفيذ والشفافية في العمليات، مما يجعلها خياراً جذاباً للمتداولين والمستثمرين الباحثين عن فرص لتحقيق أرباح سريعة. في هذا المقال، سنتناول مفهوم العقود الفورية، وكيفية تداولها، بالإضافة إلى استعراض المزايا والعيوب التي قد تواجه المتداولين عند استخدامها. تابعوا معنا لاكتشاف المزيد عن هذا النوع من العقود وكيف يمكن أن يكون جزءاً مهماً من استراتيجيتك الاستثمارية.
ما هي العقود الفورية
العقد الفوري هو نوع من الأدوات المالية التي تتيح للمشتري والبائع تبادل الأصول مقابل النقود وفقاً لسعر السوق الحالي. تُسوى هذه العقود خلال فترة زمنية قصيرة، عادةً في غضون يوم عمل واحد. تُستخدم العقود الفورية في مجموعة متنوعة من الأسواق، مثل العملات والسلع والأوراق المالية.
كيف تعمل العقود الفورية
العقود الفورية بسيطة إلى حد ما. لنفترض أنك ترغب في شراء 100 سهم من أسهم شركة XYZ. يمكنك الدخول في عقد فوري مع بائع لشراء هذه الأسهم بسعر السوق الحالي. بمجرد تنفيذ العقد، ستدفع للبائع وتستلم الأسهم. عادةً ما تتم عملية التسوية في غضون يومي عمل.
اقرأ أيضًا: علاقة الذهب بالاستقرار العالمي
خطوات تداول العقود الفورية
للبدء في تداول العقود الفورية عبر أفضل منصات التداول العالمية، يمكنك اتباع الخطوات التالية:
- انشاء حساب تداول: قم بإنشاء حساب تداول عبر وسيط موثوق ومرخص. يمكنك استخدام مواقع التقييم لاختيار الوسيط المناسب لك.
- اختيار الأداة المالية: بعد فتح الحساب، ابحث عن الأداة المالية التي ترغب في تداولها عبر العقود الفورية، مثل الذهب أو النفط أو الفوركس.
- تحديد تداول السبوت: تأكد من اختيار تداول السبوت (Spot) حتى تتمكن من تداول الأداة المالية عبر العقود الفورية.
- اختيار نوع الصفقة: قبل تنفيذ الصفقة، قم بتحديد ما إذا كنت ترغب في القيام بصفقة بيع أو صفقة شراء في سوق التداول الفوري.
- تحديد حجم الصفقة: بعد ذلك، حدد حجم الصفقة الذي ترغب في التداول به. يجب عليك أيضًا تأكيد عملية التداول قبل تنفيذها.
باختصار، يمكنك البدء في تداول العقود الفورية عبر أفضل منصات التداول باتباع هذه الخطوات والتأكد من اختيار وسيط موثوق ومرخص لضمان تجربة تداول آمنة وناجحة..
ما هو حكم تداول العقود الفورية؟
تداول العقود الفورية يشير إلى عملية شراء وبيع الأصول المالية في سوق الدفع والتسليم الفوري. وفيما يتعلق بجوازية التداول الفوري، يختلف رأي علماء الإسلام، حيث يرى بعضهم أنه حلال طالما يتم على أصول مادية فعلية وليس على أصول ورقية. أما آخرون فيرون أنه حرام لأنه يتضمن شراء وبيع أصول ورقية غير ملموسة.
الإجماع العام بين العلماء هو أن التداول الفوري على أصول ملموسة أو سلع مادية فعلية يعتبر حلالًا. أما إذا كان التداول مبنيًا على المضاربة في الأصول الورقية مثل العملات أو المشتقات المالية، فقد لا يكون حلالًا. لذلك، من المهم التشاور مع العلماء الفقهاء المتخصصين في الشريعة الإسلامية وإجراء الأبحاث اللازمة قبل الشروع في تداول العقود الفورية لتجنب الوقوع في المحظورات.
العقود الفورية والنموذج 6781
النموذج 6781 هو نموذج ضريبي يُستخدم للإبلاغ عن المكاسب والخسائر الناتجة عن أنشطة التداول. يتضمن هذا النموذج العقود الفورية، لذا من الضروري الاحتفاظ بسجلات دقيقة لجميع معاملات العقود الفورية. إذا كنت غير متأكد من كيفية ملء النموذج 6781، يُنصح بالتشاور مع أخصائي ضرائب.
تُعد العقود الفورية خياراً شائعاً للعديد من المتداولين بفضل بساطتها والسيولة الفورية التي توفرها. ومع ذلك، فإنها تنطوي أيضاً على مخاطر، لذا من المهم فهم كيفية عملها والاحتفاظ بسجلات دقيقة لجميع المعاملات. إذا كنت تفكر في استخدام العقود الفورية في أنشطتك التجارية، تأكد من إجراء بحثك واستشارة مستشار مالي إذا لزم الأمر.
اقرأ أيضًا: تداول مثل المحترفين في هذة الخطوات
تعريف IRS لعقد فوري
تعرّف خدمة الإيرادات الداخلية (IRS) العقد الفوري كعقد لشراء أو بيع سلعة يتم تسويته في غضون يوم عمل واحد. ينطبق هذا التعريف على المعاملات التي تتم في السوق الفورية، حيث يتم شراء السلع وبيعها للتسليم الفوري، وتُستخدم العقود الفورية عادة في تداول السلع مثل المعادن الثمينة والنفط والمنتجات الزراعية. يعتبر تعريف مصلحة الضرائب للعقد الفوري أمراً هاماً لأغراض الضرائب، حيث يحدد كيفية فرض الضرائب على المكاسب والخسائر من هذه المعاملات.
من الأشياء الهامة التي يجب معرفتها حول تعريف مصلحة الضرائب لعقد العقد الفوري:
- تسوية في يوم عمل واحد: يعرف مصلحة الضرائب العقد الفوري كمعاملة تتم تسويتها في يوم عمل واحد من تاريخ التداول. هذا يعني أن السلعة التي تم شراؤها أو بيعها يجب تسليمها في يوم عمل واحد من التداول. إذا تجاوز تاريخ التسليم يومي عمل، فإن المعاملة لا تُعتبر عقداً فورياً لأغراض الضرائب.
- عدم وجود تكاليف تخزين: يتم تسوية العقود الفورية بسرعة لعدم وجود حاجة لتخزين السلعة. يتم تسليم السلعة على الفور، مما يلغي الحاجة إلى تكاليف التخزين، وهذا هو أحد الأسباب التي تجعل العقود الفورية شائعة في تداول المعادن الثمينة والسلع الأخرى الباهظة للتخزين.
- مكاسب وخسائر الضرائب: يُعامل المكاسب والخسائر الناتجة عن العقود الفورية كمكاسب وخسائر رأس المال لأغراض الضرائب. وهذا يعني أنه في حالة تحقيق ربح على العقد الفوري، يتعين عليك دفع ضريبة على المكاسب الرأسمالية، وإذا تكبدت خسارة، فيمكنك استخدامها لتعويض مكاسب رأس المال الأخرى.
- محاسبة علامة إلى السوق: إذا كنت تتداول العقود الفورية، فقد تكون ملزماً بمحاسبة العلامة إلى السوق. هذا يتطلب منك الإبلاغ عن مكاسبك وخسائرك بشكل يومي، كما لو كنت تغلق مواقفك في نهاية كل يوم. يمكن أن تكون عملية محاسبة العلامة إلى السوق معقدة، لذا من الضروري التشاور مع خبير ضرائب إذا كنت تتاجر في العقود الفورية.
- مثال: فلنفترض أنك اشتريت عقد فوري لـ 100 أوقية من الذهب بسعر 1500 دولار للأوقية. بعد يومين، ارتفع سعر الذهب إلى 1550 دولارًا للأوقية، وقررت بيع عقدك الفوري. ستكون مكسبك في هذه التجارة 5000 دولار (100 أوقية × 50 دولارًا للأونصة). يُعتبر هذا المبلغ مكسبًا رأسماليًا لأغراض الضرائب، وستخضع لدفع ضريبة المكاسب الرأسمالية على هذا المبلغ.
فهم تعريف مصلحة الضرائب للعقود الفورية أمر مهم للمتداولين في السوق الفورية. من خلال معرفة القواعد الضريبية المتعلقة بالعقود الفورية، يمكنك اتخاذ قرارات تداول مستنيرة وتقليل التزامك الضريبي.
الآثار الضريبية للعقود الفورية
عند النظر في متابعة العقود، يجب فهم الآثار الضريبية المحتملة. على الرغم من بساطة العقود الفورية في المظهر الأول، يمكن أن تكون الآثار الضريبية معقدة ومتغيرة. فهم هذه الآثار الضريبية ضروري للامتثال للقوانين والتشريعات الضريبية وتجنب العقوبات.
من الأمور المهمة التي يجب مراعاتها حول الآثار الضريبية للعقود الفورية هي أنها تتم معاملتها بشكل مختلف عن العقود الأخرى. على سبيل المثال، تختلف القواعد الضريبية للعقود الفورية عن تلك المستقبلية أو الأصول الأخرى. يتم تسوية العقود الفورية بسرعة، مما يعني أن الأصول تُسلَم فوراً بدلاً من الوعد بالتسليم في وقت لاحق.
فيما يلي بعض النقاط الرئيسية التي يجب مراعاتها عند التحدث عن الآثار الضريبية للعقود الفورية:
- تُعتبر العقود الفورية بشكل عام مكاسب أو خسائر في رأس المال. يتم معالجة الأرباح والخسائر من العقود الفورية على أنها مكاسب أو خسائر رأس المال، وتُخضع لمعدلات ضريبة رأس المال.
- يمكن أن تختلف المعاملة الضريبية للعقود الفورية باختلاف نوع الأصل المتداول. على سبيل المثال، قد تختلف القواعد الضريبية للعقود الفورية للمعادن الثمينة عن تلك للسلع الزراعية.
- يمكن أن تؤثر العقود الفورية على أجزاء أخرى من إقرارك الضريبي، مثل جدول D للمكاسب والخسائر. من المهم استشارة متخصص ضريبي لضمان تقديم إقرارك الضريبي بشكل صحيح.
- في بعض الحالات، قد تخضع العقود الفورية لقاعدة “بيع الغسيل” التي تمنع المتداولين من تعويض الخسائر على الأصول إذا قاموا بشراء أصول متشابهة في فترة قريبة.
- قد تؤثر العقود الفورية على التزاماتك الضريبية الخارجية ومتطلبات التقرير، خاصة إذا كنت تتعامل مع أطراف أجنبية.
بشكل عام، تكون الآثار الضريبية للعقود الفورية معقدة. يُنصح بشدة بالتشاور مع مستشار ضريبي لضمان فهم صحيح لهذه القواعد وتجنب المشاكل الضريبية المحتملة.
اقرأ أيضًا: اكتتاب العملات الرقمية وكيفية عملها
تقارير العقود الفورية في النموذج 6781
يعتبر تقديم التقارير الضريبية للعقود الفورية في النموذج 6781 أمراً حيوياً للمستثمرين الفرديين والتجار على حد سواء. تطلب خدمة الإيرادات الداخلية (IRS) الإبلاغ عن المكاسب والخسائر من خلال هذا النموذج، والذي يُستخدم لتقديم تقارير عن المكاسب والخسائر من العقود الفورية وأنواع أخرى من العقود. يجب فهم كيفية التقديم بشكل صحيح لتجنب المشكلات المحتملة مع الضرائب.
النقاط الرئيسية للإبلاغ عن العقود الفورية في النموذج 6781:
- تحديد العقود الفورية: يجب تحديد ما إذا كانت عقودك تُعتبر عقود فورية أم لا. تكون العقود الفورية عبارة عن تسليم فوري للسلعة في غضون أيام عمل من تاريخ العقد. على سبيل المثال، إذا قمت بشراء برميل من النفط لتسليمه في غضون يومين عمل، فإن ذلك يُعتبر عقداً فورياً.
- الإبلاغ عن المكاسب والخسائر: إذا كانت لديك مكاسب أو خسائر من العقود الفورية، فيجب عليك الإبلاغ عنها في النموذج 6781. يجب تقديم تفاصيل العقد، مثل السلعة المتداولة، وتاريخ العقد، وتاريخ التسليم، وكمية الربح أو الخسارة.
- تعويض المكاسب والخسائر: يمكن تعويض المكاسب والخسائر من العقود الفورية ضد بعضها البعض. إذا كانت لديك خسارة صافية، يمكنك استخدامها لتعويض المكاسب الأخرى.
- معاملة العقود الفورية كعقود القسم 1256: العقود الفورية لا تُعتبر عقود القسم 1256، ولكن يمكن الإبلاغ عنها في النموذج 6781.
- التشاور مع أخصائي الضرائب: إذا كنت غير متأكد من كيفية الإبلاغ عن العقود الفورية في النموذج 6781، فمن المهم التشاور مع أخصائي ضريبي للحصول على الإرشادات اللازمة وتجنب المشاكل المحتملة.
إدراكاً للمسؤولية المالية والقانونية للإبلاغ الضريبي الصحيح، يجب على المتداولين والمستثمرين تقديم التقارير الضريبية بعناية ودقة. تتطلب العقود الفورية تفاصيل دقيقة وفهماً عميقاً لضمان التقديم السليم وتجنب أية مشاكل محتملة.
الاختلافات بين العقود الفورية والأدوات المالية الأخرى
فهم الفروق بين العقود الفورية والأدوات المالية الأخرى، عند التداول في الأسواق المالية، يجب على المستثمرين فهم الفروق الرئيسية بين أنواع مختلفة من الأدوات المالية. تُعتبر العقود الفورية واحدة من هذه الأدوات التي تختلف عن الآخرين بعدة طرق، ويمكنكم معرفة الاختلافات من خلال الجدول التالي:
| العنصر | العقود الفورية | الأدوات المالية الأخرى |
| التسوية | تتم في فترة قصيرة (عادة يومين) | قد تتطلب فترة زمنية طويلة (عدة أشهر أو سنوات) |
| السعر | يتم التداول بسعر السوق الحالي | يتم التداول بسعر محدد مسبقاً |
| الضمانات المطلوبة | غالبًا ما لا تحتاج إلى ضمانات | قد تحتاج إلى هامش مالي أو ضمان |
| الغرض الرئيسي | يستخدم غالبًا لأغراض التحوط | يمكن استخدامها للمضاربة أو الاستثمار |
| تنوع الأصول | يمكن استخدامها لشراء الأصول المادية (مثل الذهب أو النفط) | يمكن استخدامها لتبادل الأصول المالية (مثل الأسهم أو العملات) |
| المدى الزمني للتداول | يمكن تداولها في أي وقت بمجرد وجود سوق مفتوح | تعتمد على ساعات التداول لكل سوق مالي وقد تكون غير متوفرة في أوقات معينة |
هذه الاختلافات توضح الطبيعة المختلفة لكل من العقود الفورية والأدوات المالية الأخرى وكيف يمكن استخدام كل منها في أغراض مختلفة في الأسواق المالية.
مزايا وعيوب العقود الفورية
العقود الفورية هي نوع من العقود المالية التي تتيح للأطراف شراء أو بيع أصل معين بسعر السوق الحالي، وتسمى أيضًا العقود السبوت. تُستخدم هذه العقود على نطاق واسع في سوق السلع وسوق الصرف الأجنبي. توفر العقود الفورية ميزات وعيوب تحتاج كل من المشترين والبائعين إلى فهمها بعناية قبل الانخراط في هذا النوع من الصفقات.
ميزات العقود الفورية:
- بساطة ومباشرة: تُسوى العقود الفورية على الفور، مما يعني عدم الحاجة إلى القلق بشأن سعر الأصل المستقبلي، مما يسمح للمشترين والبائعين بتأمين الأصول بسرعة أو بيع الأصول التي لم يعد يرغبون فيها.
- السيولة العالية: نظرًا لتسوية الصفقات على الفور، فإن العقود الفورية توفر إمكانية الوصول السريع والسهل إلى النقد أو الأصول، مما يكون مفيدًا للشركات التي تحتاج إلى إدارة تدفق النقد أو للمستثمرين الذين يحتاجون إلى الدخول أو الخروج من السوق بسرعة.
عيوب العقود الفورية:
- عدم الحماية ضد التغييرات في السوق: إذا تغير سعر الأصل بعد توقيع العقد، فإن الأطراف ملزمة بالاستقرار بسعر متفق عليه مسبقًا، مما يمكن أن يؤدي إلى خسائر لإحدى الأطراف أو كلاهما.
- تكلفة أعلى: نظرًا لضرورة تسوية الصفقات على الفور، قد تكون العقود الفورية أكثر تكلفة مقدمًا من الأنواع الأخرى من العقود التي تسمح بتأخير التسوية.
باختصار، تُعتبر العقود الفورية وسيلة بسيطة وفعالة للأطراف لشراء أو بيع الأصول بسعر السوق الحالي، وتوفر سيولة عالية وسرعة الوصول إلى النقد. ومع ذلك، يجب على الأطراف النظر بعناية في المزايا والعيوب قبل الانخراط في هذا النوع من الصفقات.
استراتيجيات تداول العقود الفورية:
من أهم الاستراتيجيات في تداول العقود الفورية ما يلي:
- استراتيجية الاتجاه التالي: تعتمد على تحديد اتجاه السوق واتخاذ مواقف تداول في نفس اتجاه السوق.
- استراتيجية الاختراق: تعتمد على تحديد مستويات الدعم والمقاومة والتداول عندما يتم كسر هذه المستويات.
- استراتيجية تداول الأخبار: تعتمد على استجابة التداول للأخبار الاقتصادية والأحداث السياسية.
- استراتيجية سلخ فروة الرأس: تعتمد على إجراء العديد من الصفقات الصغيرة على مدار اليوم لتحقيق أرباح صغيرة.
باستخدام الاستراتيجيات المناسبة، يمكن للتجار تحقيق أرباح في سوق العقود الفورية. ومع ذلك، يجب أن يكون لديهم فهم جيد للسوق واستخدام تقنيات إدارة المخاطر لتقليل الخسائر.
أمثلة على العقود الفورية
استخدام العقود الفورية يُعَدُّ شائعًا في العديد من الصناعات، مثل التمويل والطاقة والزراعة، حيث تُعَدُّ آلية للمشترين والبائعين لتنفيذ معاملات للتسليم الفوري للسلعة أو الأصول. تُعَدُّ العقود الفورية أيضًا مهمة لأغراض الضرائب، حيث يُستخدَمون لتحديد المعاملة الضريبية للمكاسب والخسائر على السلع والأدوات المالية.
أمثلة على استخدام العقود الفورية في بعض الصناعات:
- الطاقة: يمكن لشركة مرافق توقيع عقد فوري مع مورد الغاز الطبيعي لتسليم كمية معينة من الغاز بسعر محدد، مما يسمح لها بإدارة إمدادات الغاز في الوقت الفعلي.
- الزراعة: يمكن لتجار الحبوب الدخول في عقد فوري مع مزارع لتسليم كمية معينة من الحبوب بسعر محدد، مما يسمح لهم بإدارة مخزون الحبوب في الوقت الفعلي.
- التمويل: يُستخدَم العقود الفورية في صناعة التمويل لتبادل العملات والأدوات المالية، مما يسمح للمتداولين بالاستفادة من حركات الأسعار القصيرة الأجل في أسواق العملات.
- الضرائب: يُعامَل العقد الفوري عادةً على أنه دخل أو خسارة عادية لأغراض الضرائب، وليس كمكسب أو خسارة رأسمالية، مما يؤثر على الضرائب المُفروضَة على المتداولين.
مثال عملي:
على سبيل المثال، يمكن للمتداول أن يبرم عقدًا فوريًا لشراء كمية معينة من النفط الخام بسعر محدد. إذا ارتفع سعر النفط الخام وقام ببيعه، فسيحقق ربحًا يُعامَل عادةً على أنه دخل عادي لأغراض الضرائب.
باختصار، تُعَدُّ العقود الفورية أداة هامة لإدارة المخاطر وتنفيذ المعاملات في الوقت الفعلي في عدة صناعات. يتطلب استخدامها فهمًا جيدًا لكيفية عملها وكيفية استخدامها في الصناعات المختلفة.
العقود الفوريه للذهب
عقود الذهب الفورية هي صيغة تداول تتيح للمستثمرين شراء أو بيع كمية محددة من الذهب بسعر محدد وتاريخ تسليم محدد في المستقبل. تختلف العقود الآجلة عن التداول الفوري في أن التسليم والدفع يتمان في وقت لاحق بدلاً من الفور. يمكن للعقود الآجلة للذهب أن تكون مفيدة للمستثمرين الذين يرغبون في حماية أنفسهم من تقلبات أسعار الذهب المستقبلية أو للذين يرغبون في الاستفادة من تلك التقلبات من خلال التداول.
مستقبل العقود الفورية
عندما ننظر إلى مستقبل العقود الفورية، نجد أنه من المهم مراعاة عدة جوانب:
- الإشراف التنظيمي المتزايد: مع زيادة شعبية العقود الفورية، قد يبدأ المنظمون في فرض مزيد من الرقابة والتنظيم، مثل متطلبات الإبلاغ والشفافية، لمنع الأنشطة غير المشروعة.
- اعتماد تقنية blockchain: يمكن لتقنية blockchain تحقيق تحول في تنفيذ وتسوية العقود الفورية بشكل أكثر أمانًا وشفافية، مما يقلل من خطر الاحتيال أو التلاعب.
- توحيد العقود: قد يؤدي توحيد شروط وأحكام العقود الفورية إلى جعلها أسهل في التداول وتقليل خطر سوء الفهم أو النزاعات.
- التكامل مع الأدوات المالية الأخرى: يمكن دمج العقود الفورية مع الأدوات المالية الأخرى مثل العقود أو الخيارات المستقبلية، مما يخلق فرص تداول جديدة ويوفر مرونة أكبر للتجار.
ما هو اقل مبلغ للبدء في تداول العقود الفورية؟
للبدء في تداول العقود الفورية، يتطلب ذلك مبلغًا أوليًا يتراوح عادة بين 1,000 ريال و 4,000 ريال. ومن المهم ملاحظة أن زيادة مبلغ الرصيد يزيد من احتمالية تحمل التراجعات الحادة في السوق والاستمرار في الحفاظ على المراكز المفتوحة دون الإغلاق على خسارة في حال استئنافت السوق مسارها المتوقع.
بينما نتطلع إلى مستقبل العقود الفورية، يتضح أن هناك فرصًا وتحدياتًا. ومع النظر الدقيق والتنظيم المدروس، يمكن أن تستمر العقود الفورية في أن تكون أداة قيمة للتجار والمستثمرين.
